內(nèi)容來(lái)源：2019年5月22日，在億融創(chuàng)服主辦的“2019（深圳寶安）科創(chuàng)板研討暨第二期資本對(duì)接會(huì)”上，來(lái)自天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所深圳分所合伙人趙國(guó)梁為大家分享“企業(yè)申報(bào)科創(chuàng)板的財(cái)務(wù)規(guī)范必要性”，鯨活動(dòng)作為媒體支持，全程圖文+視頻+照片直播。

　　作者：凱鋮

　　6月5日，科創(chuàng)板首次上會(huì)大考結(jié)束，第一批過(guò)會(huì)企業(yè)出爐，微芯生物、安集科技、天準(zhǔn)科技這3家公司全部通過(guò)科創(chuàng)板上市委的審議。與此同時(shí)，上市委問(wèn)詢的問(wèn)題也被公眾知悉，其中財(cái)務(wù)成為主要問(wèn)詢的問(wèn)題。

　　趙國(guó)梁指出，這些年因?yàn)樨?cái)務(wù)核算、規(guī)范運(yùn)行等問(wèn)題，不少I(mǎi)PO被否。其中，財(cái)務(wù)核算占比高達(dá)24.62%成為IPO被否的最大原因。要在科創(chuàng)板順利過(guò)會(huì)，必須高度重視財(cái)務(wù)核算。

　　IPO被否的主因是？

　　如何在科創(chuàng)板順利過(guò)會(huì)？這是不少企業(yè)關(guān)注的問(wèn)題。

　　趙國(guó)梁表示，科創(chuàng)板跟中小板、創(chuàng)業(yè)板、主板雖然是不同的板塊，但它們的上市標(biāo)準(zhǔn)有許多相通之處，掌握中小板、創(chuàng)業(yè)板、主板的上市標(biāo)準(zhǔn)，有助企業(yè)在一定程度上了解科創(chuàng)板的上市標(biāo)準(zhǔn)。

　　據(jù)同花順數(shù)據(jù)，2003年12月30日到2019年6月6日這16年多的時(shí)間中，參與首發(fā)審核的企業(yè)有3083家，其中通過(guò)審核的企業(yè)有2440家，意味著上會(huì)企業(yè)大考未及格率高達(dá)20.85%。

　　據(jù)統(tǒng)計(jì)，這些年來(lái)，A股中小板、創(chuàng)業(yè)板、主板IPO被否的原因主要包括：財(cái)務(wù)核算、規(guī)范運(yùn)行、獨(dú)立性、持續(xù)盈利能力、信息披露、募集資金、主體資格和其他原因。

　　趙國(guó)梁指出，IPO被否的最大原因是財(cái)務(wù)核算問(wèn)題。在IPO被否的所有原因中，財(cái)務(wù)核算占比高達(dá)24.62%。公司財(cái)務(wù)造假，導(dǎo)致股民利益受損，這是證監(jiān)會(huì)最關(guān)注的企業(yè)上市指標(biāo)。

　　IPO被否的第二大原因是規(guī)范運(yùn)行問(wèn)題，就是內(nèi)控制度存在問(wèn)題。要能夠順利上市，就要求企業(yè)財(cái)務(wù)運(yùn)行真實(shí)完整，內(nèi)控真實(shí)有效。

　　上面所總結(jié)的IPO被否原因，主要基于中小板、創(chuàng)業(yè)板、主板的IPO被否案例進(jìn)行分析。趙國(guó)梁指出，在財(cái)務(wù)核算和規(guī)范運(yùn)行的標(biāo)準(zhǔn)，科創(chuàng)板和其他板大同小異，要在科創(chuàng)板順利過(guò)會(huì)的企業(yè)，同樣也必須高度重視財(cái)務(wù)核算和規(guī)范運(yùn)行。

　　財(cái)務(wù)核算要重視這些問(wèn)題

　　企業(yè)上市是一項(xiàng)復(fù)雜的系統(tǒng)工程，需要在各個(gè)方面滿足上市的規(guī)范要求，而財(cái)務(wù)問(wèn)題往往直接關(guān)系功敗垂成。針對(duì)企業(yè)發(fā)行上市過(guò)程中應(yīng)當(dāng)注意的有關(guān)財(cái)務(wù)問(wèn)題，結(jié)合證監(jiān)會(huì)審核關(guān)注點(diǎn)，趙國(guó)梁認(rèn)為在財(cái)務(wù)核算上要重點(diǎn)關(guān)注三個(gè)方面。

　　一是優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)狀況。企業(yè)上市前條件包含多項(xiàng)指標(biāo)，比如公司的年?duì)I業(yè)額、毛利潤(rùn)額、凈利潤(rùn)額、資產(chǎn)狀況、資金狀況以及負(fù)債狀況等。其中包含三項(xiàng)主要狀況，及償債能力、運(yùn)營(yíng)能力及盈利能力。

　　二是完善社會(huì)審計(jì)及資產(chǎn)評(píng)估。審計(jì)及評(píng)估的主體是具備審計(jì)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，對(duì)象是具備上市資格的將上市公司。審計(jì)及評(píng)估涉及的材料包括三大報(bào)表、會(huì)計(jì)賬簿、會(huì)計(jì)憑證、固定資產(chǎn)的增減及臺(tái)賬、債券資料及債務(wù)資料、銀行存款對(duì)賬單等。

　　三是完善公司財(cái)務(wù)報(bào)表。公司財(cái)務(wù)報(bào)表主要包括審計(jì)報(bào)告，即資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表三大會(huì)計(jì)報(bào)表等內(nèi)容。

　　資產(chǎn)負(fù)債表，即財(cái)務(wù)狀況表。表示企業(yè)一定日期內(nèi)的財(cái)務(wù)狀況的主要會(huì)計(jì)報(bào)表。分為“資產(chǎn)”和“負(fù)債及股東權(quán)益”兩大區(qū)塊，這種報(bào)表明確了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)方向。

　　損益表，即利潤(rùn)表。表示企業(yè)一定時(shí)期的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及其分配狀況，包括企業(yè)銷售收入和成本、經(jīng)營(yíng)的費(fèi)用以及稅收等狀況。這一報(bào)表反映了盈利還是虧損的具體情況。

　　現(xiàn)金流量表，即賬務(wù)狀況變動(dòng)表，表示的是一定時(shí)期內(nèi)（一般按月或者按季度)，企業(yè)的現(xiàn)金及等價(jià)物的變動(dòng)情況。

　　公司上市前的審計(jì)報(bào)告是整個(gè)公司是否具備上市資格的核心，全面反映了整個(gè)公司的現(xiàn)金流動(dòng)、整體損益、是否負(fù)債等情況。企業(yè)在申請(qǐng)IPO前，能夠優(yōu)化各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)，擁有良好的財(cái)務(wù)狀況，完善公司的財(cái)務(wù)報(bào)表，將有助于企業(yè)成功上市。

　　趙國(guó)梁認(rèn)為財(cái)務(wù)核算在企業(yè)IPO過(guò)程非常重要，不能光看利潤(rùn)，要看非經(jīng)常性損益報(bào)告，比如說(shuō)公司有3000萬(wàn)元的利潤(rùn)，但是翻看報(bào)表，發(fā)現(xiàn)有4000萬(wàn)元的政府補(bǔ)助，如果政府不給錢(qián)，這公司是虧損的，所以審核的是扣經(jīng)常性損益的數(shù)據(jù)。

　　如何才能規(guī)范運(yùn)行

　　IPO被否的第二大原因是規(guī)范運(yùn)行，也就是內(nèi)控制度。趙國(guó)梁認(rèn)為，財(cái)務(wù)運(yùn)行真實(shí)完整，內(nèi)控真實(shí)有效，才能幫助企業(yè)快速達(dá)到上市標(biāo)準(zhǔn)。

　　第一，建立完整的內(nèi)控制度。公司規(guī)模小的的時(shí)候，老板一個(gè)人一天可以處理10件事情甚至更多。隨著公司規(guī)模做大，業(yè)務(wù)越來(lái)越多，需要處理的事情也變多了，但人的精力是有限的，事情多了就處理不過(guò)來(lái)，這就需要一套完整的制度來(lái)控制公司。

　　第二，采用自上而下、基于風(fēng)險(xiǎn)的方法，確保企業(yè)更有效地工作并符合成本效益的原則。對(duì)已經(jīng)開(kāi)展內(nèi)部控制準(zhǔn)備工作的企業(yè)，管理層可以對(duì)前期工作成果的進(jìn)度、效果、與《基本規(guī)范》的符合程度等進(jìn)行審閱，使企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)部控制得以更好地結(jié)合。

　　第三，強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)職能。按照監(jiān)管要求，上市公司必須建立內(nèi)審部門(mén)，并保證內(nèi)部審計(jì)機(jī)構(gòu)設(shè)置、人員配備和工作的獨(dú)立性。內(nèi)審部門(mén)是企業(yè)內(nèi)控體系中一個(gè)重要組成部分，不僅可以協(xié)助董事會(huì)對(duì)企業(yè)內(nèi)控起獨(dú)立監(jiān)督的作用，同時(shí)可以為企業(yè)內(nèi)控設(shè)計(jì)與實(shí)施提供建議，為企業(yè)的內(nèi)控建設(shè)和評(píng)價(jià)起到“保駕護(hù)航”的作用。

　　趙國(guó)梁提出，按照證監(jiān)會(huì)的要求，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性要完整，內(nèi)部控制要健全有效，這是最基本的要求，無(wú)論是什么板塊，無(wú)論場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)，還是場(chǎng)外市場(chǎng)，財(cái)務(wù)的最低要求從未改變。

　　科創(chuàng)板跟中小板、創(chuàng)業(yè)板是一樣的，只是分為不同的板塊，科創(chuàng)板的上市標(biāo)準(zhǔn)和創(chuàng)業(yè)板也大同小異，有許多相通的地方，掌握其他板塊的上市標(biāo)準(zhǔn)，有助于企業(yè)更加了解科創(chuàng)板上市標(biāo)準(zhǔn)。

　　從過(guò)往企業(yè)IPO被否的原因來(lái)分析，財(cái)務(wù)核算和規(guī)范運(yùn)行占了接近45%的比例，是企業(yè)IPO被否的兩大原因。結(jié)合證監(jiān)會(huì)審核關(guān)注點(diǎn)，加強(qiáng)公司財(cái)務(wù)報(bào)表完善性、優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、建立完整的內(nèi)控制度等問(wèn)題，將有助于企業(yè)科創(chuàng)板順利過(guò)會(huì)。